典當與擔保能否互為左右手

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編者按：為不斷完善金融服務鏈條，國內融資市場近來頻繁爆出某金融投資擔保有限公司註資某典當有限公司的新聞。有些是典當和擔保同時出現在同一公司名稱下；而更多情況是，某典當行和某擔保公司雖然名稱各不相同，但追本溯源還是出自一傢，而它們的目標也都是預期構建統一對外的金融機構。 雖然“強強聯合”是目前金融市場普遍采用的策略，但現在擔保和典當之間的合作逐漸成勢，還是引起瞭各地融資市場主體的熱烈討論。其中，典當和擔保的合作空間到底有多大、應該如何聯手經營成為大傢最為關心的問題。　　　　        典當擔保能一傢開但不能一鍋吃 　　目前，擔保公司和典當行同名，或者雖不同名但是同一投資人的情況越來越普遍，有時我們還能在典當行的櫥窗上看到“擔保”的宣傳語。像著名的華西，不僅同時創辦瞭無錫寶信典當有限公司和江蘇寶鼎投資擔保有限公司，而且現在已擴展到常州、無錫、江陰等地，在滬寧線初步形成連鎖經營，在江蘇省外也開設瞭分公司。華西此舉的目的就是依托雄厚的資金實力，突破地域和產業發展的局限，積極發展金融機構，加快資本經營平臺建設。 　　但必須註意的是，如果由不同的投資人分別開設擔保公司和典當行，那擔保與典當之間的合作可以將風險有效化解；但如果同一投資人分別開設瞭典當行和擔保公司，雖然賺取的利潤可能更多，但風險控制的可能性不一定更多。因為通過擔保公司向典當行貸款，除瞭抵押物可以是不動產、機械設備、生產原料甚至是股權、經營權等優勢之外，主要是在審核貸款的時候具有優勢。擔保公司不僅看重貸款者的抵押物價值，更看重企業的經營情況、投資風險等。如果是同一投資者分別開設瞭典當行和擔保公司，而投資人在經營這兩種不同的業務時，界限不分明，有時甚至為瞭趕做一筆老客戶的業務，而簡化擔保程序、提高貸款比例，這些靈活經營的方式可能會讓典當行和擔保公司都陷入困境。那麼典當行和擔保公司合作的也就失去瞭意義。 　　就目前的情況來看，擔保和典當的合作經常出現在接到新客戶時，而且大多數是典當行和貸款企業同在一地。但這種合作的發展空間不會很長久，因為當典當行和貸款企業熟悉之後，他們的合作完全可以拋開擔保公司。所以，我們正在努力開拓異地業務，但這個市場有多大，大傢心裡還都不太明確。     如果要想往這個方向發展擔保和典當的合作，我們離不開政府部門重視擔保機構和典當合作的建設，出臺相關配套政策，調動各方面的積極因素，並加強對擔保公司和典當的輔導、監管，參與出資擴充企業資本金，同時要協調工商、房產、土地、資產評估等相關部門，適當降低抵押登記、資產評估等費用……這樣才能為中小企業融資提供一個較為寬松的環境。 典當擔保有合作空間      通過擔保公司向銀行貸款，是目前中小企業選擇融資的主要方式之一，而通過擔保公司向典當行貸款目前卻比較少見。     其實，擔保和典當還是有合作空間的，如將擔保、典當資源進一步整合，改變過去單打獨鬥的局面，首先緩解瞭企業融資難問題，其次是促進瞭典當、擔保和企業間的合作，再次是相對分散瞭典當行放貸、企業融資可能產生的風險。 　　但從典當與擔保機構目前的合作情況來看，形勢卻不容樂觀。首先是典當和擔保相互間溝通瞭解不夠。擔保機構和現代典當行不僅是一種較為新生的事物，而且它們本身的宣傳力度也不夠，多數企業及個人對擔保機構和現代典當行的瞭解不夠深入，對其業務種類也不甚瞭解。     其次是擔保機構的規模偏小。現有擔保機構股權結構多為民間資本，基本沒有政府出資或出資較小，註冊資本數額有限，固定資產較小，其真正的經濟實力較難掌握，造成典當行、商業銀行等放款機構對擔保公司的認可度較低，制約瞭其業務合作發展。 　   更為重要的是，目前的擔保費用較高。收取擔保手續費是擔保機構得以生存的保障，但現有一些擔保機構對借款人收取較高金額的手續費，有的甚至還收取正常手續費外的一些費用，無形中加大瞭借款人的經濟負擔，對典當、銀行的貸款資金安全性也增加瞭不穩定因素。 　　還有一點值得註意的是，擔保機構從事的是一項風險性較大的行業，其專業性強、涉及范圍廣，不僅需要金融、財務、法律、審計、評估等知識，而且需要有預測、分析、談判、社交等綜合知識，而目前多數擔保公司的人才儲備較弱，而從業人員的專業知識都欠缺且素質整體不高，致使擔保公司識別、控制和化解風險的能力較差，擔保業也難以進一步有效發展。 　　但反過來看，目前擔保機構和典當行存在的問題，也正是他們合作的契機。尤其是將分散、弱小的擔保機構、典當行集中起來形成合力，更有利於擔保和典當各自的發展。 相比典當擔保更喜歡找銀行    典當和擔保能有多大的合作空間？值得探究，資質好、有抵押物的企業，銀行會追著去放貸，不需要典當行和擔保行，如果需要擔保的企業，擔保行一般選擇跟銀行合作，況且擔保公司的客戶主要是急需資金而又無抵押物的中小企業。這樣看來，典當和擔保的合作空間並不大。 　　此中最為關鍵的問題還有一個，那就是費用。通過擔保公司向銀行貸款，其中，擔保公司收取貸款總額3%至5%的擔保費，加上銀行貸款一年期的基準利息5%至6%，一般貸款的年利息為10%左右。如果通過擔保公司跟典當貸款，那客戶的費用會更高。人們自然選擇通過擔保公司向銀行貸款，擔保公司自然也喜歡跟銀行合作。 　　擔保行業雖然是一個新興行業，但隨著行業的快速發展，各擔保公司的運作模式也都逐漸成熟，業務的細分和流程化的管理是擔保公司管控風險的重要手段。而且在經營過程中，雖然企業有抵押物，但是由於房子、設備等抵押物有一定的時間限制，所以擔保公司更重視第一還款來源。由此來看，擔保也就少有理由找典當行一起控制風險。 　　更何況，目前有不少擔保公司或將資金用於委托貸款，個別公司甚至直接向企業發放高息貸款做“二銀行”。這就讓擔保跟典當的合作空間更窄瞭。     Tags:樓宇按揭,樓按,物業按揭,按揭貸款,按揭計算機,Finance Company,借錢,財務,財務公司,Property Mortgage